Trouvez le meilleur taux hypothécaire variable sur 5 ans

Faits saillants de l'annonce de la Banque du Canada du 12 mars 2025

Dans sa deuxième annonce de l'année, la Banque du Canada (BdC) a réduit le taux de prêt au jour le jour de 0,25 %. Il s'agit de la septième baisse de taux consécutive depuis juin 2024, ce qui ramène le taux de référence de son précédent sommet de 5 % à 2,75 % actuellement.

• Cette décision était largement attendue, en raison de l'incertitude croissante liée aux menaces tarifaires américaines. Bien que le Canada aborde l'année 2025 avec une croissance robuste du PIB et une inflation proche de l'objectif de 2 %, la volatilité persistante des échanges commerciaux a incité la Banque du Canada à réduire à nouveau ses taux.
• À la suite de cette annonce, le taux préférentiel de la plupart des prêteurs passera à 4,95 %, ce qui réduira les coûts d'emprunt pour les détenteurs de prêts hypothécaires à taux variable et de marges de crédit hypothécaires (HELOC). Pour une maison canadienne de prix moyen, les détenteurs d'un prêt hypothécaire à taux variable peuvent s'attendre à une baisse de leurs paiements mensuels d'environ 84 $.
• Les taux hypothécaires fixes sont influencés par les rendements obligataires plutôt que par le taux de référence de la Banque du Canada. Le rendement des obligations d'État canadiennes à cinq ans a récemment chuté à environ 2,6 %, ce qui permet aux prêteurs d'offrir des taux fixes plus compétitifs. Le taux hypothécaire fixe à cinq ans le plus bas actuellement disponible est de 3,89 %, un niveau inégalé depuis 2022.
• Les épargnants qui détiennent des comptes d'épargne à intérêt élevé (CEIE) et des certificats de placement garanti (CPG) verront leurs rendements diminuer en raison de cette baisse de taux.
• D'autres baisses de taux d'intérêt pourraient suivre en 2025 si les tensions commerciales persistent. Cependant, le gouverneur de la Banque du Canada, Tiff Macklem, a averti que ces baisses de taux pourraient ne pas suffire à contrer les effets économiques des tensions commerciales persistantes, ce qui souligne la nécessité de mesures budgétaires de la part du gouvernement.

Mise à jour du marché hypothécaire de février 2025

En 2024, le marché immobilier canadien a été relativement calme, les acheteurs hésitant à se lancer dans l'aventure jusqu'à ce que les taux d'intérêt baissent. La Banque du Canada ayant procédé à une cinquième baisse consécutive de son taux directeur le 11 décembre 2024, et d'autres baisses de taux étant prévues, les ventes de logements ont rebondi.

À la suite de la réduction de 50 points des taux d'intérêt en décembre, les taux hypothécaires variables ont baissé presque immédiatement. Les rendements obligataires ont chuté en réaction à la baisse des taux de la Banque en décembre, ce qui a incité certains prêteurs à réduire leurs taux hypothécaires fixes.

Cela dit, si l'on se réfère au passé, les taux hypothécaires fixes et variables restent élevés à l'heure actuelle. Si vous êtes à la recherche d'un taux hypothécaire au Canada en ce moment, voici quelques facteurs économiques importants à connaître.

• Mise à jour sur l'immobilier : Le 18 février 2025, l'Association canadienne de l'immobilier a indiqué que l'activité immobilière canadienne entrait dans la nouvelle année sur une pente plus douce. Au total, 26 650 propriétés ont été vendues en janvier, soit une baisse de 3,3 % par rapport à décembre, mais une hausse de 2,9 % d'une année sur l'autre, reflétant à la fois un repli saisonnier et un optimisme persistant par rapport à 2024. Les vendeurs ont mis sur le marché 83 450 nouvelles inscriptions, ce qui représente une hausse mensuelle de 11 % et annuelle de 22,7 %. Cela a fait grimper le nombre de mois d'inventaire à 4,2 et a contribué à contenir la croissance des prix. La moyenne nationale a augmenté de 1,1 % d'une année sur l'autre pour atteindre 670 064 $, tandis que l'indice MLS du prix des maisons est resté pratiquement inchangé par rapport à décembre. Entre-temps, le ratio ventes/nouvelles inscriptions a chuté à 49,3 %, se situant dans la partie inférieure du territoire équilibré et offrant aux acheteurs un modeste levier de négociation. James Mabey, président de l'ACI, fait remarquer que les incertitudes commerciales qui planent sur les États-Unis et les réductions potentielles des taux de la Banque du Canada pourraient rapidement modifier la trajectoire du marché, les taux d'intérêt plus bas encourageant certains acheteurs et les craintes de récession incitant d'autres à rester sur la touche.

À lire également : Les craintes concernant les droits de douane font chuter les ventes immobilières au Canada en janvier

• Mise à jour de l'IPC : Selon le dernier rapport de Statistique Canada sur l'indice des prix à la consommation (IPC), le taux d'inflation annuel du Canada a grimpé à 1,9 % en janvier 2025, contre 1,8 % en décembre 2024. Le rapport souligne que l'exonération de la TPS, du 14 décembre 2024 au 15 février 2025, a contribué à atténuer le taux d'inflation global en réduisant les prix d'articles tels que les boissons alcoolisées, les repas au restaurant et les produits pour enfants. Sans cet allégement fiscal, l'inflation sous-jacente aurait atteint environ 2,6 %, une hausse notable par rapport aux 1,5 % de septembre. Les coûts des intérêts hypothécaires, qui représentent près de 30 % de l'IPC, ont diminué pour atteindre une augmentation de 10,2 % d'une année sur l'autre à la suite des récentes réductions de taux de la Banque du Canada. Les prix des loyers ont également connu une légère amélioration, diminuant de 0,1 % par rapport à décembre, marquant la première baisse mensuelle depuis 2023, bien qu'ils restent 6,3 % au-dessus des niveaux de 2024. Les mesures de l'inflation de base, à savoir l'IPC trimestriel et l'IPC médian, ont toutes deux légèrement augmenté à 2,7 %, contre 2,5 % et 2,6 %, respectivement. Les économistes s'attendent à ce que la Banque du Canada fasse une pause dans ses réductions de taux lors de sa prochaine réunion de politique monétaire le 12 mars. Entre-temps, la menace potentielle de nouveaux droits de douane américains sur les exportations canadiennes continue de planer, ajoutant de l'incertitude aux perspectives économiques et poussant potentiellement les prix à la hausse.
  

À lire également : L'IPC canadien remonte à 1,9 % en janvier

Prévisions pour le marché du logement en 2025

L'Association canadienne de l'immeuble (ACI) a publié ses prévisions pour le marché du logement en 2025, qui mettent en évidence une reprise alimentée par une demande refoulée, une baisse des coûts d'emprunt et un afflux d'inscriptions au printemps. Les prévisions font état de 532 704 ventes de biens immobiliers résidentiels en 2025, soit une augmentation de 8,6 % par rapport à 2024 et une croissance supérieure à l'estimation précédente de 6,6 %. Cette tendance positive devrait se poursuivre en 2026, avec des transactions qui devraient encore augmenter de 4,5 % pour atteindre 556 662. Le prix moyen national des logements devrait augmenter de 4,7 % d'une année sur l'autre pour atteindre 722 221 dollars en 2025, puis de 3,3 % pour atteindre 746 379 dollars en 2026. La dynamique régionale pourrait également varier, la Colombie-Britannique et l'Ontario devant connaître une croissance significative des ventes en raison de niveaux de vente actuels plus faibles et d'une offre abondante. En revanche, l'Alberta et la Saskatchewan devraient connaître une demande qui se traduira principalement par une hausse des prix.

Mise à jour sur la réforme du système hypothécaire canadien

Le 16 septembre 2024, le gouvernement fédéral a annoncé des modifications importantes aux règles d'admissibilité aux prêts hypothécaires, touchant tant les acheteurs d'une première propriété que ceux qui acquièrent des maisons neuves.

À compter du 15 décembre 2024 :

• Les amortissements sur 30 ans seront disponibles pour tous les acheteurs d'une première propriété, qu'ils aient ou non un prêt hypothécaire assuré. Cette mesure s'applique également à tout achat de maison neuve.
• Le prix d'achat maximum pour un prêt hypothécaire assuré (lorsque la mise de fonds est inférieure à 20 %) passera de 1 million à 1,5 million de dollars.

Ces réformes hypothécaires, parmi les plus marquantes depuis 2012, visent à améliorer l'accessibilité des acheteurs de première propriété au marché immobilier.

Pour plus d'information sur ces nouvelles règles hypothécaires, consultez l'article de blogue de Ratehub.ca.

 Taux hypothécaires variables sur 5 ans : Faits saillants

• Les taux hypothécaires variables fluctuent en fonction du taux préférentiel.
• Les taux hypothécaires variables sont généralement exprimés comme suit : « taux préférentiel plus ou moins un certain pourcentage ».
• Sur l’ensemble de toutes les demandes des hypothèques adressées à Ratehub.ca entre janvier et décembre 2023, 5,36 % des demandes concernaient des hypothèques variables sur 5 ans.
• 23 % des consommateurs ont opté pour un prêt hypothécaire à taux variable en 2024, contre 27 % en 2023. (Source : 2024 Enquête de la SCHL auprès des emprunteurs hypothécaires)
• Les taux hypothécaires fixes sur 5 ans dépendent du rendement des obligations d’État sur 5 ans.

Historique des taux hypothécaires variables sur 5 ans

L’examen de l’historique des taux hypothécaires est un excellent moyen de comprendre quels types d’hypothèques sont soumis à des taux plus bas et à quels moments les taux ont subi de grandes fluctuations. Vous trouverez ci-dessous les meilleurs taux hypothécaires variables sur 5 ans enregistrés chaque année au Canada ces dernières années, comparés à plusieurs autres types de taux hypothécaires.

Source: Tableau des taux historiques de Ratehub

Popularité des taux hypothécaires 5 ans variables

Bien que les hypothèques à taux fixe soient plus populaires, selon les Professionnels hypothécaires du Canada, 25 % des détenteurs d'hypothèques canadiens avaient des hypothèques à taux variable à la fin de 2022, ce qui en fait le deuxième type d'hypothèque le plus populaire.

Historiquement, les taux fixes sont généralement plus populaires. Toutefois, à la suite de la pandémie de COVID-19, la Banque du Canada a abaissé son taux directeur en mars 2020, ce qui a entraîné une baisse du taux préférentiel. Par conséquent, les hypothèques à taux variable connaissent un regain de popularité. Tel que susmentionné, un tiers de toutes les hypothèques au Canada en 2022 étaient des prêts hypothécaires à taux variable, contrairement à seulement 20 % en 2019. Cependant, comme les prêts hypothécaires à taux variable ont grimpé à des taux presque égaux (et parfois supérieurs) à ceux des prêts hypothécaires à taux fixe dans le sillage des multiples hausses de taux de la Banque du Canada au cours de 2022, leur popularité a diminué récemment. Alors qu'environ 26 % de toutes les demandes des prêts hypothécaires adressées à Ratehub.ca en 2022 concernaient des taux variables sur 5 ans, ils ne représentaient que 5,36 % de toutes les demandes des prêts hypothécaires adressées à Ratehub en 2023. De plus, selon l'Enquête 2024 de la SCHL auprès des emprunteurs hypothécaires, 23 % des consommateurs ont opté pour un prêt hypothécaire à taux variable en 2024 (en baisse par rapport à 27 % en 2023). Le tableau ci-dessous, tiré de la même enquête, montre la popularité des prêts hypothécaires à taux fixe en 2024 parmi les quatre principales catégories de personnes ayant contracté des prêts hypothécaires.

Le prêt hypothécaire sur 5 ans est généralement la durée la plus prisée des emprunteurs. La période de 5 ans se situe au milieu de l’éventail des durées offertes, soit entre un et dix ans. La popularité de ce type de prêt reflète donc une moyenne neutre en termes de risque. Les principaux prêteurs ont par ailleurs tendance à promouvoir ce produit. Une ventilation plus poussée des durées d’emprunt révèle que 80 % des prêts hypothécaires ont une durée de 5 ans ou moins.

Quels sont les facteurs de variation des taux hypothécaires variables sur 5 ans?

Comme nous l’avons mentionné précédemment, le taux hypothécaire 5 ans variable fluctue au gré du taux d’intérêt préférentiel, à savoir le taux auquel les établissements bancaires prêtent à leurs clients les plus solvables. Le taux hypothécaire variable est généralement indiqué comme étant le taux préférentiel plus ou moins un pourcentage de rabais ou de prime.

Au Canada, le taux préférentiel est principalement influencé par des facteurs économiques. La Banque du Canada ajuste ce taux en fonction de la conjoncture économique, à savoir des facteurs tels que le taux d’emploi, la production industrielle ou les exportations. Ensemble, ces facteurs impactent le taux d’inflation. Lorsque l’inflation est élevée, la Banque du Canada doit agir pour éviter que l’économie ne soit trop stimulée. La Banque augmentera alors le taux préférentiel pour rendre le coût des emprunts plus onéreux.

À l’inverse, lorsque l’inflation est faible, la Banque du Canada diminuera le taux préférentiel, afin de stimuler l’économie et rendre les emprunts plus attrayants. Le rabais ou la prime sur le taux de base appliqué au taux hypothécaire variable est fixé par les banques, en fonction de leur stratégie en matière de taux et de la part de marché qu’elles souhaitent acquérir. 

En conclusion : Devriez-vous obtenir un prêt au taux hypothécaire variable sur 5 ans?

Pour autant que vous soyez à l’aise avec le risque et que vous compreniez que les taux variables peuvent fluctuer pendant toute la durée de votre contrat, un taux variable sur 5 ans constitue un choix raisonnable. Étant donné que les taux variables comportent un risque inhérent d’augmentation potentielle des taux, assurez-vous de prévoir dans votre budget les augmentations potentielles de votre paiement hypothécaire, et ce, pendant toute la durée de votre prêt.

Si vous n'êtes toujours pas sûr du produit hypothécaire qui répond le mieux à vos besoins, il est bon de parler à un courtier hypothécaire. Les consultations sont gratuites, et vous repartirez avec des conseils d'experts, personnalisés pour vous.

Pour de plus amples renseignements, consultez ces pages utiles!

• Meilleurs taux hypothécaires au Canada
• Calculatrice de renouvellement hypothécaire
• Taux hypothécaires fixes sur 5 ans
• Taux fixe ou variable?
• Amortissement
• Durée du terme et période d'amortissement
• Hypothèque transférable et prise en charge