Trouvez le meilleur taux hypothécaire fixe sur 5 ans

Mise à jour du marché hypothécaire : janvier 2025

Cette année, le marché immobilier canadien a été relativement calme, les acheteurs hésitant à se lancer dans l'aventure jusqu'à ce que les taux d'intérêt baissent. La Banque du Canada ayant procédé à une cinquième baisse consécutive de son taux directeur le 11 décembre 2024, et d'autres baisses de taux étant prévues, les ventes de logements ont rebondi.

À la suite de la réduction de 50 points des taux d'intérêt en décembre, les taux hypothécaires variables ont baissé presque immédiatement. Les rendements obligataires ont chuté en réaction à la baisse des taux de la Banque en décembre, ce qui a incité certains prêteurs à réduire leurs taux hypothécaires fixes.

Cela dit, en tenant compte des données historiques, les taux hypothécaires fixes et variables demeurent élevés à l'heure actuelle. Si vous êtes à la recherche d'un taux hypothécaire au Canada en ce moment, voici quelques facteurs économiques importants à connaître.

• Mise à jour sur l'immobilier : Le 15 janvier 2025, l'Association canadienne de l'immobilier (ACI) a annoncé un ralentissement des ventes de logements en décembre 2024, après les bons résultats enregistrés à l'automne. Au total, 27 643 biens ont été vendus, soit une baisse de 5,8 % par rapport à novembre, mais une hausse notable de 19,2 % par rapport à décembre 2023, ce qui témoigne de la poursuite de la reprise annuelle. Le ralentissement est attribué à la diminution de l'offre et à la saisonnalité typique des vacances. Sur une base trimestrielle, les ventes d'octobre à décembre ont augmenté de 10 % par rapport au trimestre précédent, ce qui en fait l'un des trimestres les plus solides de ces dernières années. Les prix des logements sont restés stables, la moyenne nationale n'augmentant que de 2,5 % d'une année sur l'autre pour atteindre 676 640 $ et diminuant de 2,2 % d'un mois sur l'autre. L'indice MLS des prix des propriétés (IPP) a également baissé de 0,2 % par an, soit la plus faible baisse annuelle depuis avril 2024, ce qui indique une stabilisation des prix. L'offre reste limitée, avec 128 000 propriétés répertoriées à la fin du mois de décembre, en hausse de 7,8 % d'une année sur l'autre, mais toujours en dessous de la moyenne à long terme de 150 000. Les nouvelles inscriptions ont diminué de 1,7 % d'un mois à l'autre pour atteindre 29 128. Le nombre de mois d'inventaire a légèrement augmenté pour atteindre 3,9, ce qui est proche des conditions du marché des vendeurs, tandis que le ratio ventes/nouvelles inscriptions (RVNI) s'est maintenu à 56,9 %, ce qui indique un marché équilibré.

À lire également : L'immobilier canadien termine l'année 2024 avec des ventes refroidies

Prévisions du marché du logement au Canada pour 2025

L'Association canadienne de l'immeuble (ACI) a communiqué ses prévisions pour le marché du logement en 2025, mettant l'accent sur une reprise alimentée par une demande refoulée, des coûts d'emprunt réduits et l'afflux habituel des inscriptions de printemps. À l'échelle nationale, l'ACI prévoit 532 704 ventes de logements en 2025, soit une hausse de 8,6 % par rapport à 2024, ce qui dépasse les prévisions antérieures de 6,6 %. La dynamique devrait se poursuivre en 2026, avec une nouvelle augmentation de 4,5 % pour atteindre 556 662 transactions. Les prix moyens des logements devraient augmenter de 4,7 % d'une année sur l'autre pour atteindre 722 221 dollars en 2025, ce qui est légèrement supérieur à l'estimation précédente, et continuer à augmenter de 3,3 % pour atteindre 746 379 dollars en 2026. Les variations régionales de la demande des acheteurs joueront également un rôle dans la dynamique du marché. Par exemple, on prévoit que la Colombie-Britannique et l'Ontario connaîtront une croissance importante des ventes en raison de leur faible niveau actuel, de l'abondance de l'offre et du potentiel limité d'augmentation des prix.

Mise à jour de l'IPC

Le dernier rapport de Statistique Canada sur l'indice des prix à la consommation (IPC), publié le 17 décembre 2024, montre que le taux d'inflation au Canada a baissé à 1,9 % d'une année sur l'autre, ce qui représente une légère diminution par rapport au taux de 2 % enregistré en octobre. Les coûts hypothécaires, qui contribuent grandement à l'inflation, ont chuté à 13,2 % d'une année à l'autre, marquant ainsi le 15e mois consécutif de baisse, alors que les cinq réductions de taux d'intérêt de la Banque du Canada continuent de faire effet. L'inflation du logement a également ralenti à 4,6 %, bien que les prix des loyers restent élevés à 7,7 %. L'inflation des prix des produits alimentaires a augmenté de 2,6 %, ce qui représente une légère amélioration par rapport aux 2,7 % d'octobre, mais une augmentation de 19,6 % par rapport aux niveaux de 2021. Les remises saisonnières du vendredi noir ont contribué à réduire les coûts dans des catégories telles que les articles ménagers et les vêtements. Alors que le taux d'inflation se rapprochant de l'objectif de 2 % de la Banque du Canada indique une stabilité, les mesures de l'inflation de base, l'IPC trimestriel et l'IPC médian, sont restées stables à 2,7 % et 2,6 %, ce qui indique une rigidité sous-jacente des prix. La Banque du Canada accorde une attention particulière à ces mesures de base pour guider sa politique monétaire, car elles reflètent la dynamique de l'inflation à plus long terme. Si ces mesures restent inchangées, la banque centrale pourrait être amenée à suspendre la baisse des taux. Dans l'ensemble, même si la Banque du Canada devrait procéder à de nouvelles baisses de taux au début de 2025, ces réductions devraient être moins importantes et plus progressives que les mesures énergiques prises plus tôt dans l'année.

À lire également : L'IPC canadien tombe à 1,9 % en novembre

Mise à jour de l'annonce de la Banque du Canada du 11 décembre 2024

Dans sa dernière annonce de l'année, la Banque du Canada a abaissé son taux directeur de 0,50 %, le ramenant à 3,25 %. Il s'agit de la cinquième baisse de taux consécutive depuis juin 2024, avec une réduction totale de 175 points de base.

• Cette décision a été principalement motivée par la faiblesse de la croissance économique, l'économie canadienne n'ayant progressé que de 1 % au troisième trimestre, ce qui est inférieur aux attentes de la Banque du Canada (1,5 %). 
• Le taux préférentiel de la plupart des prêteurs sera ramené à 5,45 %, ce qui soulagera les emprunteurs ayant des prêts hypothécaires à taux variable et des lignes de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC). Les emprunteurs verront leurs mensualités ou leur part d'intérêt réduites.
• Bien que les taux hypothécaires fixes ne soient pas directement affectés par les changements de politique de la BoC, les rendements obligataires - qui influencent les taux fixes - ont baissé à 2,8 % après l'annonce de la BoC. Cela pourrait conduire à de nouvelles réductions sur les prêts hypothécaires à taux fixe dans un avenir proche.
• La baisse des taux aura un impact négatif sur les investisseurs dans les comptes d'épargne à intérêt élevé (CEIE) et les certificats de placement garanti (CPG), car les rendements de ces produits devraient diminuer.
• La banque centrale continuera d'évaluer la nécessité de nouvelles réductions en 2025 au cas par cas, en fonction des données économiques et des tendances de l'inflation.

Faits marquants de l'annonce de la baisse des taux d'intérêt de la Fed en novembre 2024

Le 7 novembre 2024, la Réserve fédérale américaine a annoncé une réduction d'un quart de point de son taux d'intérêt de référence, marquant ainsi sa deuxième baisse consécutive après une diminution notable de 0,50 % en septembre. Cette décision reflète les efforts continus de la Fed pour lutter contre l'inflation, qui est passée d'un pic de 9,1 % en juin 2022 à 2,4 % en septembre 2024.

Les perspectives de futures baisses de taux sont toutefois moins certaines à la lumière des récents résultats des élections fédérales américaines. Le président élu Donald Trump étant sur le point d'entrer en fonction, certains craignent que ses politiques économiques ne ravivent les pressions inflationnistes. Le président de la Fed, Jerome Powell, a déclaré que les décisions futures seront prises au fur et à mesure des réunions, l'accent étant mis sur la garantie de l'emploi et la stabilisation des prix.

Les effets des récentes actions de la Fed s'étendent aux marchés canadiens. Alors que les rendements des obligations américaines ont bondi - en particulier ceux des bons du Trésor à 10 ans - les coûts d'emprunt canadiens devraient également augmenter. À la suite des récentes élections américaines, le rendement des obligations à cinq ans du gouvernement canadien a dépassé les 3 %, ce qui indique que les taux hypothécaires fixes au Canada sont susceptibles d'augmenter, entraînant une hausse des coûts pour les propriétaires et les acheteurs potentiels.

Mise à jour sur la réforme du système hypothécaire canadien

Le 16 septembre 2024, le gouvernement fédéral a annoncé des modifications importantes aux règles d'admissibilité aux prêts hypothécaires, touchant tant les acheteurs d'une première propriété que ceux qui acquièrent des maisons neuves.

À compter du 15 décembre 2024 :

• Les amortissements sur 30 ans seront disponibles pour tous les acheteurs d'une première propriété, qu'ils aient ou non un prêt hypothécaire assuré. Cette mesure s'applique également à tout achat de maison neuve.
• Le prix d'achat maximum pour un prêt hypothécaire assuré (lorsque la mise de fonds est inférieure à 20 %) passera de 1 million à 1,5 million de dollars.

Ces réformes hypothécaires, parmi les plus marquantes depuis 2012, visent à améliorer l'accessibilité des acheteurs de première propriété au marché immobilier.

Pour plus d'information sur ces nouvelles règles hypothécaires, consultez l'article de blogue de Ratehub.ca.

Taux hypothécaires fixes sur 5 ans : Faits saillants

• Le taux hypothécaire est fixe pour une durée de 5 ans
• Les taux hypothécaires fixes sur 5 ans dépendent du rendement des obligations d’État sur 5 ans

Pourquoi un prêt hypothécaire à taux fixe sur 5 ans serait-il le bon choix pour moi?

En général, une hypothèque à taux fixe constitue un choix judicieux si vous préférez jouer la prudence. Ainsi, vous n’aurez pas à subir le stress lié aux fluctuations du taux variable si le taux préférentiel augmente, ce qui entraînerait une hausse de votre paiement hypothécaire. Avant de vous engager dans un prêt hypothécaire de 5 ans, vous devez réfléchir à votre situation personnelle actuelle et future. Si vous êtes susceptible de déménager, de changer d'emploi ou d'entreprendre tout autre changement de vie qui pourrait affecter votre capacité ou votre désir de rester dans la maison que vous achetez, vous devez en tenir compte lors du choix de l'hypothèque qui vous convient.

Hypothèques offrant une gamme complète d'avantages contre hypothèques restreintes

Bien que les faibles taux d'un prêt hypothécaire restreint puissent attirer votre attention, il est important de comprendre les inconvénients. Une hypothèque à caractéristiques complètes aura un taux d'intérêt plus élevé, mais il aura également un certain nombre de caractéristiques qui le rendent très souhaitable, notamment :

• Options de remboursement anticipé : Étudiez les options de remboursement anticipé que votre prêteur est disposé à vous proposer. Plus votre prêteur fait preuve de souplesse en ce qui concerne les options de remboursement anticipé, plus vous pourrez potentiellement rembourser votre prêt rapidement, ce qui pourrait vous faire économiser des milliers de dollars en frais d’intérêt. Les principales options de remboursement anticipé comprennent le remboursement anticipé sur une base mensuelle ou sur une base forfaitaire. Dans le premier cas, on vous autorise à augmenter le montant de votre paiement mensuel à un pourcentage déterminé par votre prêteur, qui ne peut toutefois dépasser 100 %. Par exemple, si votre prêteur fait preuve d’assez de souplesse pour vous permettre de doubler vos mensualités, vous pourriez en théorie rembourser votre prêt hypothécaire deux fois plus rapidement. La seconde option, à savoir le remboursement anticipé d’une somme forfaitaire, vous permet de rembourser une part de votre hypothèque, variable selon le prêteur, par exemple jusqu’à 25 % du montant restant.
• Transfert de l'hypothèque : Si vous devez vendre votre logement avant la fin de votre hypothèque, de nombreux prêteurs vous permettront de transférer votre emprunt. Le transfert d’une hypothèque consiste à utiliser votre prêt actuel, avec ses taux et ses conditions, pour financer une autre propriété. Cette opération vous permet d’éviter de résilier votre hypothèque. Vous devez demander à votre prêteur si votre hypothèque est transférable, surtout si vous pensez devoir déménager avant la fin de la durée de votre hypothèque. À noter toutefois que les hypothèques ne sont pas tous transférables, et ceux qui le sont comportent souvent des conditions particulières dont vous devez vous informer.
• Privilèges de paiement anticipé d'une somme forfaitaire : Vous êtes autorisé à effectuer plusieurs paiements anticipés forfaitaires pour réduire le solde de votre hypothèque au cours d'une année civile donnée. La plupart des prêteurs limitent le montant des paiements anticipés que vous pouvez effectuer, par exemple, vous ne pouvez pas payer plus de 20 % de votre capital en une seule année.
• Flexibilité des paiements : Si vous décidez d'augmenter le montant de vos versements hypothécaires réguliers, vous pouvez le faire sans encourir de pénalités ou de frais.

Ce ne sont là que quelques-unes des caractéristiques les plus courantes que vous trouverez dans une hypothèque à caractéristiques complètes et qui le rendent si pratique pour les acheteurs de logement. Pour en savoir plus sur l'hypothèque qui vous convient, il est toujours bon de parler à un courtier hypothécaire. Il peut vous donner des conseils personnalisés et spécialisés, sans frais pour vous.

Quels sont les avantages et les inconvénients d’une hypothèque à taux fixe sur 5 ans?

Il existe des avantages et des inconvénients quant au taux hypothécaire 5 ans fixe, que nous vous exposerons ci-dessous. Voici quelques avantages parmi ceux que présentent les prêts hypothécaires à taux fixe sur 5 ans :

• Protection contre le risque : Si vous préférez ne pas prendre de risques, une hypothèque à taux fixe vous permet de déterminer le taux applicable et vous garantit une tranquillité d’esprit. Par conséquent, votre taux, et donc votre paiement hypothécaire, sont verrouillés et ne fluctueront pas en fonction des variations des rendements obligataires. Cela vous permet d’établir votre budget avec plus de précision et vous offre une stabilité pour toute la durée de votre prêt. De plus, ces dernières années, les Canadiens ont pu bénéficier de certains des meilleurs taux hypothécaires fixes offerts depuis des décennies, bien que les taux fixes aient recommencé à grimper depuis octobre 2021. Depuis lors, l'inflation élevée, l'instabilité bancaire mondiale, un marché de l'emploi incroyablement tendu et d'autres facteurs ont poussé les rendements obligataires à la hausse, et avec eux, les taux hypothécaires fixes. Aujourd'hui, les taux fixes sont plus élevés qu'ils ne l'ont été depuis 2009.
• Des taux compétitifs : L’hypothèque sur 5 ans est généralement la durée la plus prisée des emprunteurs et celle vers laquelle les prêteurs vous orientent dans la majorité des cas. La durée de cette hypothèque constitue un bon compromis pour les personnes qui souhaitent acheter un bien immobilier. Étant donné qu’il s’agit d’une offre de taux très populaire où la concurrence est rude, les prêteurs sont souvent très compétitifs lorsqu’ils fixent le taux de ces hypothèques.

Néanmoins, les emprunteurs doivent aussi prendre certains inconvénients en considération.

• Des taux plus élevés : Afin de garantir votre taux fixe, votre prêteur vous facturera une prime. Une analyse historique du professeur Moshe Milevsky de l’Université York publiée dans une étude marquante en 2001 (en anglais) a révélé que plus de 90 % des emprunteurs canadiens ayant conservé un taux hypothécaire variable pendant toute la durée de leur prêt ont payé moins d’intérêts que ceux qui ont gardé un taux fixe.
• Pénalités de résiliation hypothécaire : Bien qu’une hypothèque de 5 ans puisse vous offrir la tranquillité d’esprit, un événement imprévu tel qu’un déménagement, une perte d’emploi, une maladie ou un divorce pourrait vous obliger à résilier votre hypothèque et vous pourriez devoir payer une pénalité de résiliation élevée. Si vous avez souscrit un prêt hypothécaire à taux fixe, votre pénalité sera calculée en fonction du montant le plus élevé entre le différentiel du taux d’intérêt (DTI) et un montant représentant 3 mois d’intérêt sur la somme que vous restez devoir. La pénalité liée au différentiel de taux d’intérêt s’avère souvent importante. De ce fait, la résiliation d’un prêt hypothécaire à taux fixe peut se révéler coûteuse. En revanche, si vous avez souscrit un prêt hypothécaire à taux variable, la pénalité sera toujours égale à trois mois d’intérêts, rendant ainsi moins dispendieuse la résiliation de votre hypothèque. Pour obtenir de plus amples renseignements sur le DTI et son calcul, vous pouvez vous reporter à la page de notre calculatrice de refinancement hypothécaire. Vous pouvez également utiliser notre calculatrice de pénalité hypothécaire pour estimer le montant dont vous pourriez avoir à vous acquitter en cas de résiliation de votre hypothèque.

Historique des taux hypothécaires fixes sur 5 ans

L’examen de l’historique des taux hypothécaires est un bon moyen de comprendre quels types d’hypothèques sont soumis à des taux plus élevés. Cela permet également de comprendre plus facilement si nous nous trouvons dans une période de taux plutôt faibles ou plutôt élevés.

Voici certains taux d’intérêt appliqués au cours des cinq dernières années pour différents types de prêts hypothécaires canadiens.

Source: Tableau des taux historiques de Ratehub

Popularité des taux hypothécaires fixes sur 5 ans 

L’hypothèque de 5 ans est généralement la durée la plus prisée des emprunteurs. La période de 5 ans se situe au milieu de l’éventail des durées offertes, soit entre un et dix ans. La popularité de ce type de prêt reflète donc une moyenne neutre en matière de risque. Les principaux prêteurs ont par ailleurs tendance à promouvoir ce produit. Une ventilation plus poussée des durées d’emprunt révèle que 80 % des prêts hypothécaires ont une durée de cinq ans ou moins.

Les taux fixes sont de loin les plus courants - en 2023, de janvier à décembre, près de 95 % des demandes de taux hypothécaires adressées à Ratehub.ca concernaient des taux fixes. De plus, selon l'Enquête 2024 de la SCHL auprès des emprunteurs hypothécaires, 69 % de tous les prêts hypothécaires contractés en 2024 l'ont été à taux fixe. Le tableau ci-dessous, tiré de la même enquête, montre la popularité des hypothèques à taux fixe en 2024 parmi les quatre principales catégories de personnes ayant contracté des hypothèques.

Quels sont les facteurs de variation des taux hypothécaires fixes sur 5 ans?

En général, les taux hypothécaires fixes sur 5 ans suivent la tendance du rendement des obligations canadiennes à 5 ans, plus un différentiel. Les rendements obligataires sont déterminés par des facteurs économiques tels que le chômage, les exportations ou l’inflation.

Lorsque le rendement des obligations du Canada augmente, il devient plus coûteux pour les prêteurs hypothécaires de trouver des capitaux afin de financer les prêts hypothécaires. De plus, à moins d’augmenter les taux hypothécaires, la marge de profit des prêteurs diminue. Le phénomène inverse se produit lorsque les conditions du marché sont bonnes.

Quant à l’écart entre les taux hypothécaires et les rendements obligataires, il est déterminé par les prêteurs hypothécaires en fonction de la part de marché souhaitée, de la concurrence, de la stratégie de marketing et des conditions générales du marché du crédit.

Références et notes

1. Tendances du marché hypothécaire canadien : avant et pendant la COVID-19, Statistique Canada, 2021
2. État annuel du marché hypothécaire résidentiel au Canada, Professionnels hypothécaires du Canada, 2021
3. État annuel du marché hypothécaire résidentiel au Canada, Professionnels hypothécaires du Canada, 2022

Pour de plus amples renseignements, consultez ces pages utiles!

• Meilleurs taux hypothécaires au Canada
• Calculatrice de renouvellement hypothécaire
• Taux hypothécaires variables sur 5 ans
• Taux fixe ou variable?
• Amortissement
• Durée du terme et période d'amortissement
• Hypothèque transférable et prise en charge